Piața DRAM va avea un șoc sever în 2025: lanțul global de aprovizionare este lovit de un val de majorare a prețurilor și deficiențe
Oprirea colectivă a trei producători majori declanșează o reacție în lanț în lanțul de aprovizionare, prelungind ciclul de eliminare pentru cererea de nișă .
Prezentare generală a evenimentelor cheie
În prima jumătate a anului 2025, piața globală a memoriei DRAM s-a confruntat cu o criză de aprovizionare structurală . Cei trei jucători importanți, Samsung, SK Hynix și Micron, și-au redus simultan capacitatea de producție a DDR4 și s-au deplasat la producerea DDR5 cu profit ridicat și HBM (memorie de bandă ridicată), rezultând o scădere accentuată a aprovizionării cu DDR4 Chips și a unei prețuri), rezultând o scădere accentuă 50%. Piețele spot în locuri precum Huaqiangbei se aflau într -o situație în care „fiecare piesă a produsului era greu de obținut” .
Factorii cheie care provoacă dezechilibru între ofertă și cerere
1. Retragere strategică de către producătorii majori internaționali
- Samsung: a emis o notificare pentru încetarea producției DDR4 în aprilie 2025, păstrând oferta numai pentru clienții auto/industriali . până în iunie, oferta de la canal a fost oprită efectiv . Prețul spot de 8 GB DDR4 a crescut la 4 $ {. 8 (o creștere de 45%).
- Micron: Prețul DDR4 a sărit cu 50% în iunie . Perioada de verificare a clienților industriali a fost prelungită, exacerbând deficitul .
- SK Hynix: Capacitatea de producție redusă DDR4 la sub 20%. va înceta complet producția în aprilie 2026.
2. Cererea pentru AI elimină capacitatea tradițională de producție
- Datorită creșterii cererii pentru serverele AI, HBM a monopolizat 20% -26% din capacitatea de producție a celor trei producători majori . Programul de comandă pentru HBM3E a fost prelungit până în 2026, reducând și mai mult resursele pentru DDR 4.}}
- Penetrarea rapidă a DDR5: DDR5 reprezintă 70% -80% din piața PC/Server . Producătorii de cipuri de interfață, cum ar fi ligă, au observat o creștere semnificativă a comenzilor (comenzile Q2 au depășit 1 . 29 miliarde de yuani).
Impactul pieței: inversarea prețurilor și șocul lanțului industrial
- Fluctuația prețurilor:
- În luna mai, prețul jetoanelor DDR4 a sărit cu 50% în jumătate de lună . Prețul de 16 GB în stoc a ajuns la 6 dolari, depășind prețul DDR5 din aceeași specificație (5 . 8 USD), creând un fenomen de inversare a generației rare "care nu a avut loc pentru un decad.
-Rudații terminale a urmat tendința: prețul DDR -ului gol 4 16 GB de la Huaqiang White Brand a crescut cu 30% într -o săptămână, iar prețul aceluiași model pe JD . com a crescut de la 197 USD la 267 USD într -o săptămână .}}
- Răspândire de deficit:
- Comercianții din Huaqiangbei, Shenzhen, au raportat, în general, că nu există niciun stoc de DDR4 în mai multe specificații . fabricile de module au fost obligate să treacă la DDR5 sau soluții interne .
-Pectorul industrial a fost grav afectat: 80% -90% din echipamentele de control industrial s -au bazat încă pe DDR4, iar ciclul de certificare lung a făcut imposibilă înlocuirea pe termen scurt .
Contradicție structurală: eliminarea tehnologiilor de întârziere și a oportunităților interne
1. piețele de nișă acceptă cererea pe termen lung
- În scenarii precum televizoare, sisteme de securitate și dispozitive montate pe vehicul, există o cerere rigidă pentru stabilitatea DDR4:
- Volumul de expediere al DDR4 al lui Meguiar în sectorul TV s -a dublat, iar acțiunile Dongxin prezic o creștere anuală de 5% -7% pe piața de nișă .}
- Predicții industriei: va fi nevoie de ani 3-5 pentru ca DDR4 să se retragă complet, iar deficiențele pe termen scurt sunt dificil de rezolvat .
2. lanțul de aprovizionare internă își accelerează rolul
-Stocare Changxin: În 2024, volumul de expediere al DDR4 a crescut cu 55% de la an la an, iar cota sa globală a depășit 5% . Prețul cipurilor de memorie internă din Huaqiangbei a fost cu 100 de yuani mai mic pe bucată, comparativ cu mărcile internaționale .}
- Creșterea asistenței tehnice:
- Baivvi Storage are module de overclockate 8200Mbps DDR5 produse în masă și LPDDR5X (pentru telefoanele mobile AI);
-Chip de interfață DDR5 Lanqi Technology a avut o creștere a profitului de la an la an de 135% în primul trimestru .
Perspective de tendință
- Tendința prețurilor: Prețul contractului DDR4 este de așteptat să crească cu 18% -23% în Q3 (pentru servere) și 13% -18% pentru PC -uri . Tendința de acțiune poate continua până la sfârșitul anului .
- Sugestii de transformare:
- Sectorul consumatorilor: prioritizează platforma DDR5 (AMD Ryzen 7000/Intel 13th Generation și mai sus);
-Scenarii de control industrial: adoptați soluții DDR4 interne (inovație Changxin/Microchip) pentru a reduce costurile și a atenua riscurile .
Avertisment al industriei: Această rundă de criză a expus vulnerabilitățile lanțului de aprovizionare în tranziția generațională semiconductor . În următorii trei ani, concurența pentru capacitatea de producție între HBM și DDR5, tranziția tehnologică pe piețele de nișă, iar politicile geopolitice (cum ar fi tarifele americane) vor fi cele trei variabile incerne ale memoriei (cum ar fi tarifele americane), urmează să urmărească trei variabile incerne ale memoriei (cum ar fi tarifele din SUA), urmează să urmărească cele trei variabile incerne ale memoriei {{2 Notificări ale diferitelor mărci:
(Acest articol se bazează pe analiza cuprinzătoare a datelor de piață disponibile public din iunie 2025.)
Următoarele sunt notificările EOL ale diferitelor mărci:
